Uzņēmumi un investori izmanto atvasinātos instrumentus, lai palielinātu vai samazinātu pakļautību četriem izplatītiem riska veidiem: preču risks, akciju tirgus risks, procentu likmju risks un kredītrisks (vai saistību nepildīšanas risks).).
Kā var izmantot atvasinātos instrumentus, lai samazinātu vai palielinātu risku?
Atvasinātos finanšu instrumentus var izmantot, lai mazinātu ekonomisko zaudējumu risku, kas rodas no bāzes instrumenta vērtības izmaiņām. Šī darbība ir pazīstama kā riska ierobežošana. Alternatīvi, ieguldītāji var izmantot atvasinātos instrumentus, lai palielinātu peļņu, kas rodas, ja pamatā esošā instrumenta vērtība mainās viņiem paredzētajā virzienā.
Kā atvasinātie instrumenti tiek izmantoti riska pārvaldības nolūkos?
Atvasinātie instrumenti ir finanšu instrumenti, kuru vērtības ir atvasinātas no citiem aktīviem, piemēram, akcijām, obligācijām vai ārvalstu valūtas. Atvasinātie finanšu instrumenti dažreiz tiek izmantoti, lai hedžētu pozīciju (aizsargātu pret negatīvas aktīva kustības risku) vai lai spekulētu par bāzes instrumenta turpmākajām izmaiņām.
Kā atvasinātos instrumentus var izmantot, lai ierobežotu riskus?
Trīs izplatīti veidi, kā izmantot atvasinātos instrumentus riska ierobežošanai, ietver valūtas valūtas risku, procentu likmju risku un preču vai produktu ievades cenu risku. Ir daudz citu atvasinājumu lietojumu, un finanšu inženieri visu laiku izgudro jaunus veidus, lai apmierinātu jaunas riska samazināšanas vajadzības.
Kādi ir ar atvasinātajiem instrumentiem saistītie riski?
Starp visizplatītākajiem atvasinājumiemtiek tirgoti nākotnes līgumi, iespējas līgumi, starpības līgumi vai CFD un mijmaiņas līgumi. Šajā rakstā īsumā tiks apskatīts atvasināto instrumentu risks, aplūkojot galvenos ar atvasinātajiem instrumentiem saistītos riskus: tirgus risks, darījuma partnera risks, likviditātes risks un starpsavienojuma risks.
